📈 เครื่องจำลองการเสื่อมจากความผันผวนของ Leveraged ETF ดูผลทบต้นของเลเวอเรจที่รีเซ็ตทุกวันในช่วงเวลาที่เลือก

การเสื่อมจากความผันผวนของ Leveraged ETF คืออะไร?

Leveraged ETF มักตั้งเป้าหมายผลตอบแทนของดัชนีเป็นหลายเท่าต่อวันและรีเซ็ตทุกวัน จึงไม่ได้รับประกันว่าผลตอบแทนระยะยาวจะเท่ากับผลตอบแทนสะสมของดัชนีคูณเลเวอเรจ การขึ้นลงสลับกันทำให้เส้นทางทบต้นแตกต่างจากที่คาด

สำคัญ: นี่ไม่ใช่การทดสอบย้อนหลังและไม่สามารถทำนายอนาคต ผลิตภัณฑ์จริงยังได้รับผลจากค่าใช้จ่าย เงินปันผล tracking error และสภาพคล่อง

คำนวณอย่างไร?

ดัชนีและ ETF เริ่มต้นที่ 100 ทุกวันจะใช้แนวโน้มและการแกว่งสลับกับดัชนี ส่วน ETF จะคูณผลตอบแทนรายวันด้วย 2x, 3x หรือค่าที่กำหนดเอง แล้วรีเซ็ตการเปิดรับความเสี่ยง

ทำความเข้าใจความเสี่ยงด้วยการลงทุนตามวงจรชีวิตและ Kelly

การลงทุนตามวงจรชีวิตพิจารณาอายุ รายได้และระยะเวลาลงทุน ส่วนเกณฑ์ Kelly ใช้โอกาสชนะและอัตราผลตอบแทนเพื่อประมาณสัดส่วนทฤษฎี ทั้งคู่เตือนให้จับคู่เลเวอเรจกับการขาดทุนที่รับได้และการปรับสมดุล

อ่านเพิ่มเติม (Wikipedia ภาษาอังกฤษ): leveraged ETF, volatility drag, life-cycle investing and the Kelly criterion.