📈 Simulator Volatility Decay ETF Berleverage Lihat efek compounding leverage harian selama periode yang dipilih

Apa itu volatility decay pada ETF berleverage?

ETF berleverage biasanya menargetkan kelipatan imbal hasil indeks setiap hari dan me-reset eksposurnya setiap hari. Ini tidak menjamin imbal hasil jangka panjang sama dengan imbal hasil kumulatif indeks dikalikan leverage. Pergerakan naik turun bergantian dapat membuat jalur compounding berbeda.

Penting: ini bukan backtest historis dan bukan prediksi. Produk nyata juga dipengaruhi biaya, dividen, tracking error, dan likuiditas.

Bagaimana cara menghitungnya?

Indeks dan ETF sama-sama dimulai dari 100. Setiap hari, tren dan ayunan bergantian diterapkan pada indeks; ETF mengalikan imbal hasil harian dengan 2x, 3x, atau kelipatan kustom, lalu me-reset eksposurnya.

Hubungkan dengan investasi siklus hidup dan kriteria Kelly

Investasi siklus hidup mempertimbangkan usia, kemampuan pendapatan, dan jangka waktu. Kriteria Kelly memperkirakan ukuran posisi teoritis dari peluang menang dan imbalan. Keduanya menekankan kecocokan leverage dengan toleransi penurunan dan disiplin rebalancing.

Bacaan lanjutan (Wikipedia bahasa Inggris): leveraged ETF, volatility drag, life-cycle investing and the Kelly criterion.